市场行情回顾：本周电子板块出现0.83%的微涨，居于各板块涨幅榜中段，逐渐开始稳住之前的下滑趋势，出现反弹迹象，一方面受益于上周相继披露的2013 年度业绩快报喜人的数据，另一方面全球半导体产业2014 年前两个月行业一片景气，成长率达到三年来最高。
从电子子版块表现来看，各子版块涨跌分歧较大，其中分立器件涨幅达到4.11%，居各子版块之首，而电子系统组装和半导体材料子版块分别下跌4.29%和1.86%。分立器件涨幅居于首位主要由于2014 主要热点方向对于分立器件的需求巨大。从个股表现来看，涨幅居前的个股主要集中在分立器件厂商，如锂电池电容厂商亿纬锂能涨幅达到15.64%，源于公司收购电子烟厂商麦克韦尔丰富产品线，并抓住电子烟市场快速成长的行情；导光板和光学膜厂商锦富新材上涨8.98%；导电膜玻璃厂商方兴科技上涨7.62%，连接器提供商立讯精密上涨7.15%。相比之下，跌幅较前的股票集中安防厂商和苹果产业链老牌供应商。
最新行业动态：（1）微信计划推出线下支付终端“微POS”与微信支付搭配使用。（2）IDC 预测智能手机销量的黄金期已经结束了。（3）2013 年Android 平板电脑的销量猛增至1.209 亿部，占据全球平板61.9%的市场份额。（4）苹果iPhone 6 将采用由台积电代工的20 纳米制程的A8 处理器、5.0 英寸左右的蓝宝石屏幕面板、指纹传感器、以及高通支持FDD/TDD 的4G 基带芯片。
公司动态：（1）华中数控（300161）：收到华中科大转拨云数控课题经费180 万元；（2）欧菲光（002456）：MEMS 摄像头和体感等核心技术收购正在进行中；（3）亿纬锂能（300014）：公司以4.39 亿现金收购麦克韦尔50.1%的股权；（4）锦富新材（300128）：新设子公司并收购帝艾斯光电97.82%的股权。
本周策略：目前单一提供功能模块盈利的时代已经过去，随着经济景气度下滑、行业竞争度加剧，目前只有掌握客户资源和渠道的厂商才能笑到最后，这就要求供应商通过兼并收购进行上下游整合努力成为集成商，在掌握核心技术资源的前提下把握住客户粘性。建议关注三安光电、欧菲光、阳光照明、奋达科技
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